《企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)》由會(huì)員上傳分享，免費(fèi)在線閱讀，更多相關(guān)內(nèi)容在教育資源-天天文庫(kù)。

1、一、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)概念篇企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的基本概念中國(guó)資本市場(chǎng)的概述企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的目的與價(jià)值企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的誤區(qū)一、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)概念篇企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的基本概念所謂資本運(yùn)營(yíng)是指以利潤(rùn)最大化和資本增值為目的，以價(jià)值管理為特征，將本企業(yè)的各類資本不斷地與其他企業(yè)、部門的資本進(jìn)行流動(dòng)與重組，實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)要素的優(yōu)化配置和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的動(dòng)態(tài)重組，已達(dá)到本企業(yè)自有資本不斷增加這一最終目的的運(yùn)作行為。2.中國(guó)資本市場(chǎng)的概述整體發(fā)展迅速存在缺陷和不足3.企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的價(jià)值與目的企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的價(jià)值：1）財(cái)務(wù)合理2）經(jīng)營(yíng)協(xié)同3）市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)整合4）提高核心競(jìng)爭(zhēng)力5）實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的目的：1）利潤(rùn)最大化2）所

2、有者權(quán)益最大化3）企業(yè)價(jià)值最大化一、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)概念篇一、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)概念篇4.企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的誤區(qū)1）資本運(yùn)營(yíng)很難（上市很難）。2）企業(yè)規(guī)模條件不夠（我們還?。?）企業(yè)不缺錢。4）僅僅理解為融資價(jià)值，不需要錢就不需要上市了。5）企業(yè)上市后會(huì)失去自由。6）最容易上市的方案就是好方案。7）首次發(fā)行規(guī)模越大越好。8）把上市計(jì)算為融資成本，融資成本高。二、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)準(zhǔn)備篇企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的團(tuán)隊(duì)建設(shè)企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的規(guī)劃企業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整企業(yè)建設(shè)的完善二、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)準(zhǔn)備篇1.企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的團(tuán)隊(duì)建設(shè)1）團(tuán)隊(duì)的模式2）團(tuán)隊(duì)的構(gòu)成3）團(tuán)隊(duì)的主要任務(wù)4）建立企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)團(tuán)隊(duì)二、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)準(zhǔn)備

3、篇2.企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)的規(guī)劃1）上市概念及上市平臺(tái)的確立（用什么去上）。2）上市地及市場(chǎng)的選擇（到哪里上）。3）上市時(shí)間的初定（什么時(shí)間上）。4）上市方案及計(jì)劃的策劃（怎樣去上）。3.企業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整1）企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的調(diào)整2）企業(yè)財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的調(diào)整3）企業(yè)管理結(jié)構(gòu)的調(diào)整4）企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的調(diào)整二、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)準(zhǔn)備篇4.企業(yè)建設(shè)的完善1）企業(yè)形象的完善2）企業(yè)財(cái)務(wù)的完善解決企業(yè)的所有瑕疵，規(guī)范企業(yè)財(cái)務(wù)管理3）企業(yè)制度的完善包括對(duì)企業(yè)的決策機(jī)制，管理制度，進(jìn)行系統(tǒng)全面的完善，建立健全企業(yè)規(guī)章制度三、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)提高篇全面提升企業(yè)的規(guī)模與利潤(rùn)全面提升企業(yè)品牌與知名度不斷增強(qiáng)企業(yè)的管理水平

4、持續(xù)完善公司的標(biāo)準(zhǔn)化與規(guī)范化建設(shè)三、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)提高篇全面提升企業(yè)的規(guī)模與利潤(rùn)1).企業(yè)利潤(rùn)提高的途徑2).企業(yè)利潤(rùn)提高的特別方法a、借助外力擴(kuò)大規(guī)模b、并購(gòu)是企業(yè)快速擴(kuò)大規(guī)模和利潤(rùn)水平的最佳途徑3).常用的并購(gòu)方法三、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)提高篇2.全面提升企業(yè)品牌與知名度1).如何快速提高企業(yè)品牌2).怎樣挖掘企業(yè)亮點(diǎn)3).全面包裝企業(yè)形象3.不斷增強(qiáng)企業(yè)的管理水平1).建立系統(tǒng)合理的管理結(jié)構(gòu)2).打造完善強(qiáng)大的管理團(tuán)隊(duì)3).樹立優(yōu)良的管理形象4).完善全面的管理制度三、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)提高篇4.持續(xù)完善公司的標(biāo)準(zhǔn)化與規(guī)范化建設(shè)1).稅務(wù)合法化2).制度標(biāo)準(zhǔn)化3).管理規(guī)范化4)

5、.決策科學(xué)化5).財(cái)務(wù)清晰透明化四、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)上市篇1.引進(jìn)戰(zhàn)略投資人完成私募2.引進(jìn)中介完成上市輔導(dǎo)3.形成上市材料完成上市申報(bào)4.上市后的跟進(jìn)工作四、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)上市篇1.引進(jìn)戰(zhàn)略投資人完成私募應(yīng)注意的問(wèn)題：1).不影響公司連續(xù)計(jì)算經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)（至少三年）；2).有利于公司業(yè)務(wù)的開展和市場(chǎng)拓展，對(duì)公司業(yè)務(wù)和生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)能產(chǎn)生協(xié)同效應(yīng)；3).籌集的資金規(guī)模適當(dāng)4).同期的新股東無(wú)論以現(xiàn)金還是實(shí)物出資，其折股比例應(yīng)一致；5).新增股份的認(rèn)購(gòu)價(jià)或折股價(jià)一般是在凈資產(chǎn)值的基礎(chǔ)上溢價(jià)一定比例。四、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)上市篇2.引進(jìn)中介完成上市輔導(dǎo)聘請(qǐng)中介機(jī)構(gòu)。企業(yè)股份制改組及上市所涉及的主

6、要中介機(jī)構(gòu)有：會(huì)計(jì)師事務(wù)所、證券公司及保薦人、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)、土地評(píng)估機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所等。這些機(jī)構(gòu)主要由董事會(huì)秘書及企業(yè)高管負(fù)責(zé)溝通與協(xié)調(diào)。與中介機(jī)構(gòu)簽署合作協(xié)議后，企業(yè)便在中介機(jī)構(gòu)指導(dǎo)下開始股份制改組及上市準(zhǔn)備工作。企業(yè)決定聘請(qǐng)的中介機(jī)構(gòu)要審慎調(diào)查其服務(wù)對(duì)象，券商將召集所有中介機(jī)構(gòu)參加分工協(xié)調(diào)會(huì)，就發(fā)行上市的重大問(wèn)題，如股份公司設(shè)立方案、資產(chǎn)重組方案、股本結(jié)構(gòu)、財(cái)務(wù)審計(jì)、資產(chǎn)評(píng)估、土地評(píng)估、盈利預(yù)測(cè)等事項(xiàng)進(jìn)行討論，并及時(shí)向企業(yè)提出整改意見(jiàn)，協(xié)調(diào)會(huì)將根據(jù)工作進(jìn)展情況不定期召開。四、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)上市篇3.形成上市材料完成上市申報(bào)申報(bào)材料主要內(nèi)容1).要求在指定報(bào)刊及網(wǎng)站披露

7、的文件：招股說(shuō)明書及摘要、發(fā)行公告。招股說(shuō)明書及其附錄（審計(jì)報(bào)告及財(cái)務(wù)報(bào)告全文）是發(fā)行審核的重點(diǎn)文件，也是整套申報(bào)材料最核心的文件。2).不要求在指定報(bào)刊及網(wǎng)站披露的文件：主承銷商的推薦文件；發(fā)行人律師的意見(jiàn)；發(fā)行申請(qǐng)及授權(quán)文件；募集資金運(yùn)用的有關(guān)文件；股份有限公司的設(shè)立人間及章程；發(fā)行定價(jià)及發(fā)行定價(jià)分析報(bào)告；其他相關(guān)文件。五、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)上市后的運(yùn)營(yíng)篇上市后的價(jià)值管理上市后的流動(dòng)性管理上市后的繼續(xù)投資上市后的再融資上市后的分拆再上市上市后的品牌運(yùn)營(yíng)五、企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)上市后的運(yùn)營(yíng)篇1.上市后的價(jià)值管理實(shí)行價(jià)值管理是后股權(quán)分置改革時(shí)代上市公司