《現(xiàn)金流量圖cash flow diagram》由會員上傳分享，免費在線閱讀，更多相關內(nèi)容在行業(yè)資料-天天文庫。

1、現(xiàn)金流量圖出自MBA智庫百科(http://wiki.mbalib.com/)現(xiàn)金流量圖（Cashflowdiagram）目錄[隱藏]·1什么是現(xiàn)金流量圖·2現(xiàn)金流量圖的要素·3現(xiàn)金流量圖的畫法·4案例分析o4.1案例一:現(xiàn)金流量圖的例子o4.2案例二:現(xiàn)金流量圖在教學中的應用[1]·5參考文獻[編輯]什么是現(xiàn)金流量圖　　現(xiàn)金流量圖是一種反映經(jīng)濟系統(tǒng)資金運動狀態(tài)的圖式，即把經(jīng)濟系統(tǒng)的現(xiàn)金流量繪入一時間坐標圖中，表示出各現(xiàn)金流入、流出與相應時間的對應關系。運用現(xiàn)金流量圖，就可全面、形象、直觀地表達經(jīng)濟系統(tǒng)的資金運動狀態(tài)?！　‖F(xiàn)金流量圖是描述現(xiàn)金流量作為時間函數(shù)的圖形，它能

2、表示資金在不同時間點流入與流出的情況。它是經(jīng)濟分析的有效工具，其重要有如力學計算中的結構力學圖。[編輯]現(xiàn)金流量圖的要素　　現(xiàn)金流量圖包括三大要素：大小、流向、時間點?！　∑渲校捍笮”硎举Y金的數(shù)額；流向指項目的現(xiàn)金流入或流出；時間點是指現(xiàn)金流入或現(xiàn)金流出所發(fā)生的時間。[編輯]現(xiàn)金流量圖的畫法　　1、橫軸表示時間軸，將橫軸分為n等份，注意第n-1期終點和第n期的始點是重合的。每一等分代表一個時間單位，可以是年、半年、季、月或天?！　?、與橫軸垂直向下的箭頭代表現(xiàn)金流出，與橫軸垂直向上的箭頭代表現(xiàn)金流入，箭頭的長短與金額的大小成比例?！　?、代表現(xiàn)金流量的箭頭與時間軸的焦點

3、即表示該現(xiàn)金流量發(fā)生的時間?！　∮纱丝芍?，要正確繪制現(xiàn)金流量圖，必須把握好現(xiàn)金流量的三要素，即現(xiàn)金流量的大小、方向、時間點?！　‖F(xiàn)金流量圖與立腳點有關，從借款人角度出發(fā)和從貸款人角度出發(fā)所繪現(xiàn)金流量圖不同。[編輯]案例分析[編輯]案例一:現(xiàn)金流量圖的例子　　　　說明：　　1、水平線是時間標度，時間的推移是自左向右，每一格代表一個時間單位（年、月、日）；時間長度稱為期數(shù)。　　2、垂直箭線表示現(xiàn)金流量：常見的向上——現(xiàn)金的流入，向下——現(xiàn)金的流出?！　?、一般假定現(xiàn)金的支付都發(fā)生在每期期末?！　?、現(xiàn)金流量圖與立腳點有關?！　∽⒁猓骸　?、時間的連續(xù)性決定了坐標軸上的每一個

4、時點既表示上一期期末也表示下一期期初，如第一年年末的時刻點同時也表示第二年年初?！　?、立腳點不同，畫法剛好相反?！　?、凈現(xiàn)金流量=現(xiàn)金流入－現(xiàn)金流出　　4、現(xiàn)金流量只計算現(xiàn)金收支(包括現(xiàn)鈔、轉帳支票等憑證)，不計算項目內(nèi)部的現(xiàn)金轉移(如折舊等)?！　忻鞔_的發(fā)生時點；必須實際發(fā)生（如應收或應付賬款就不是現(xiàn)金流量）；不同的角度有不同的結果（如稅收，從企業(yè)角度是現(xiàn)金流出；從國家角度都不是）。[編輯]案例二:現(xiàn)金流量圖在教學中的應用[1]　　一、現(xiàn)金流量圖的畫法　　現(xiàn)金流量圖是一種反映經(jīng)濟系統(tǒng)資金運動狀態(tài)的圖式，即把經(jīng)濟系統(tǒng)的現(xiàn)金流量繪入一時間坐標圖中，表示出各現(xiàn)金流入

5、、流出與相應時間的對應關系。運用現(xiàn)金流量圖，就可全面、形象、直觀地表達經(jīng)濟系統(tǒng)的資金運動狀態(tài)?！　∷窃谡n程講授和題目分析中使用，主要用于分析現(xiàn)金流量發(fā)生的時間點、大小、方向，確定其形式，并選擇所使用的公式。　　因為在需要分析現(xiàn)金流鼉的案例中，現(xiàn)金流量的時間點、大小和方向是最主要的三個因素，而且所涉及的因素和數(shù)據(jù)較多，有時候會涉及到納稅的計算、利息支出等，在分析中容易出現(xiàn)遺漏或錯誤。而使用現(xiàn)金流量圖更為直觀，不容易遺漏數(shù)據(jù)。　　具體畫法如下：　　1.因為涉及到時間點的問題，我們在分析時，必須使用坐標圖。以橫軸為時間軸，向右延伸表示時間的延續(xù)，根據(jù)題目中涉及的期間劃分成若

6、干個時間單位，軸上每一刻度表示一個時間單位，可取年、半年、季或月等，由左至右分別為起始日和終止日，時間單位分別標記為0、1、2……N，零表示時間序列的起點?！　「鶕?jù)題目中的資金流動，分析每一筆資金流動的時點。　　2.相對于時間坐標的垂直箭線代表不同時點的現(xiàn)金流量情況。一般情況下，在橫軸上方的箭線表示現(xiàn)金流入，即表示收益；在橫軸下方的箭線表示現(xiàn)金流出，即表示費用?！　?.箭頭的長短表示現(xiàn)金的多少，在各箭線上方(或下方)注明現(xiàn)金流量的具體數(shù)值。　　4.箭線與時間軸的交點即為現(xiàn)金流量發(fā)生的時間點，這對于分析現(xiàn)金流量的形式，選擇使用公式有重要意義?！　±纾耗称髽I(yè)計劃投資的一個

7、項目，在第一年年末需要投資100萬元，第二年年末需要投資150萬，項目能在以后三年內(nèi)每年年末產(chǎn)生100萬的收入，如果資金成本為12％，試計算該項目是否值得投資?經(jīng)過分析可以繪制出現(xiàn)金流量圖如下圖所示。通過對這個現(xiàn)金流量圖的分析，我們可以發(fā)現(xiàn)，兩次現(xiàn)金流出的金額是不相等的，只能使用復利現(xiàn)值的公式分兩步計算現(xiàn)金流出的現(xiàn)值。而三次現(xiàn)金流入的金額是相等的，是一個遞延年金的形式，期數(shù)為3，而遞延期為2，就可以直接使用公式計算了?！　】傊?，要正確繪制現(xiàn)金流量圖，必須把握好現(xiàn)金流量的三要素，即：現(xiàn)金流量的大小(現(xiàn)金數(shù)額)、方向(現(xiàn)金流入或流出)和作用點